Inflacja i deflacja

Banki centralne na całym świecie spiskują, aby Twoje pieniądze wyparowały o 2% rocznie i uważają, że to ratuje Ci życie. Jeszcze bardziej oburzające jest to, że jeśli Twoje pieniądze nie wyparują, prawdopodobnie zapadną na zbiorową bezsenność. A skoro o tym mowa, uważam, że wszyscy już wiedzą, o czym dzisiaj będziemy rozmawiać, a jest to temat, który w ostatnich latach był dla wszystkich bardzo zaniepokojony. „Potwórem” jest także to, że wielkie osobistości, takie jak Rezerwa Federalna, Europejski Bank Centralny i Bank Japonii, które kontrolują koło ratunkowe światowej gospodarki, przyglądają się codziennej - inflacji.
Jak inflacja niszczy gospodarkę? W jaki sposób inflacja plądruje biednych? W jaki sposób inflacja odgrywa odmienną rolę w świecie biednych i bogatych? Czy uważasz, że deflacja jest lepsza od inflacji? Dzisiaj porozmawiamy o przeszłości i teraźniejszości inflacji i deflacji oraz szokujących tajemnicach za nimi.
Dlaczego mówi się, że spadek cen to katastrofa, a zbyt cenne pieniądze mogą okazać się śmiertelne? Porozmawiajmy najpierw o istocie czegoś. Czy uważasz, że inflacja i deflacja to tylko zwykłe wahania cen? To po prostu zbyt naiwne. Inflacja dotyczy inflacji, co oznacza, że ​​pieniądze w twoich rękach skurczyły się i nie są już wartościowe, ale skurcz ten nie jest równomiernie rozłożony. Niektórzy twierdzą, że w obliczu inflacji wynik dla wszystkich jest taki sam, a pieniądze wszystkich tracą na wartości. Niektórzy mówią też, że aktywa bogatych są w stanie oprzeć się inflacji, podczas gdy biedni są najbardziej nieszczęśliwi. Prawda może być jednak znacznie bardziej okrutna. Inflacja jest w rzeczywistości starannie zaprojektowanym transferem majątku.
Jak doszło do tego transferu? Obecnie wyobrażamy sobie gospodarkę jako rzekę, gdzie drukowanie pieniędzy przez bank centralny przypomina wypuszczanie wody ze źródła rzeki. Woda ta nie przepływa od razu całą rzeką, ale najpierw płynie w górę rzeki, następnie powoli płynie do środkowego biegu, a na koniec płynie w dół. Banki i duże przedsiębiorstwa wyraźnie jako pierwsze otrzymują nowe pieniądze w segmencie wyższego szczebla, podczas gdy małe i średnie przedsiębiorstwa- znajdują się w segmencie średniego szczebla. Wodę mogą pić dopiero krok później. Zwykli ludzie i zwykli pracownicy czekają w dole rzeki, aż woda zacznie tu płynąć, co jest już ich ostatnim przystankiem. W tym momencie wyszedł klucz do błędu. Pierwsi pieniądze otrzymali ludzie z górnego nurtu. Kiedy otrzymali pieniądze, ceny wielu rzeczy na rynku jeszcze nie wzrosły. Za tanie pieniądze mogli kupić domy, akcje i sprzęt. Zanim zaoszczędzono pieniądze na rynku niższego szczebla, ceny mieszkań już wzrosły, a nawet poszybowały w górę. Dlatego Twoja pensja wzrosła o 10%, ale koszty życia wzrosły o 30%. Zanim pieniądze dotarły do ​​Ciebie, Twoja siła nabywcza osiągnęła już rabat.
A co z deflacją? Wiele osób może myśleć, że deflacja jest dobra, że ​​wszystko jest tanie, a pieniądze są twarde i cenne, ale w rzeczywistości jest to duży błąd. Deflacja jest prawdziwym zabójcą gospodarczym, ponieważ deflacja może stymulować naturę ludzką. Najbardziej przerażającym instynktem jest czekanie w nieskończoność. Dziś, gdy cena mieszkań spadnie o 100 000 juanów, pomyślisz: „Poczekaj jeszcze trochę, może jutro będzie to 200 000 juanów”. Dzisiaj cena telefonów komórkowych spadła o 1000 juanów. Możesz pomyśleć, że w przyszłym miesiącu może nastąpić spadek o 2000 juanów, a nawet jeśli kupisz kapustę, możesz się zastanawiać, czy jutro będzie tańsza. W tym momencie pojawia się pytanie: kiedy wszyscy będą czekać, kto dokona konsumpcji? Gospodarka rynkowa bez konsumpcji jest jak stojąca woda. A co jeśli firmy nie będą mogły sprzedawać swoich produktów? Może tylko obniżyć cenę, więc co, jeśli nie będzie mógł sprzedać nawet po obniżeniu ceny? Kontynuowanie obniżania cen do pewnego poziomu oznacza, że ​​wszyscy tracą pieniądze, a jeśli stracą pieniądze, będą musieli zwolnić pracowników. Oznacza to, że więcej ludzi nie ma pieniędzy, aby je zarobić, a jeśli ich nie zarabiają, nie mają odwagi angażować się w konsumpcję. Stworzy to najbardziej przerażającą spiralę śmierci w ekonomii.
Japonia jest żywym przypadkiem. Po pęknięciu piany w 1990 r. Japonia popadła w deflacyjne bagno, które trwało prawie 30 lat. Ceny domów spadły o prawie 70%. Czy myślisz, że ludzie są szczęśliwi? Wręcz przeciwnie, w procesie tym całe społeczeństwo wkroczyło w erę niskich pragnień. Młodzi ludzie nie kupują domów, nie zawierają małżeństw, nie rodzą dzieci, bo jutro i tak jest taniej. Zamiast ciężko pracować, lepiej poczekać od razu. Przedsiębiorstwa nie są dużo lepsze i nie mają odwagi inwestować ani rozwijać się, bo inwestowanie to także strata. To najbardziej przerażający aspekt deflacji.
W tym momencie prawdopodobnie można zrozumieć, dlaczego banki centralne na całym świecie dążą do inflacji na poziomie 2%. Dlaczego zaczynamy od stwierdzenia, że ​​Twoje pieniądze wyparowują co roku o 2%? Właściwie to próbujemy cię uratować. Powinieneś wiedzieć, że te 2% to nie burza mózgów, ale złoty punkt równowagi, który został osiągnięty po niezliczonych próbach i błędach. Dlaczego zawsze jest to 2%? Ponieważ liczba ta może dokładnie osiągnąć trzy kluczowe wskaźniki.
Po pierwsze, należy zapewnić przedsiębiorstwom określoną marżę zysku. Inflacja na poziomie 2% oznacza, że ​​przedsiębiorstwa również mogą w umiarkowany sposób podnosić ceny. Dzięki zyskom będzie motywowana produkcja, a wraz z produkcją będzie naturalnie zatrudnienie. Druga kwestia to moderowanie i rozwodnienie długu. Jeśli dzisiaj pożyczysz 1 milion, a w przyszłym roku będziesz musiał spłacić jedynie 980 000 juanów siły nabywczej, zapobiegnie to zmiażdżeniu gospodarki przez presję zadłużenia całego społeczeństwa. Trzecim jest zmuszenie ludzi do podjęcia działań. Jeśli pieniądze automatycznie tracą na wartości o 2%, pierwszym wyborem może nie być ich oszczędzanie, ale inwestowanie i konsumowanie. Tylko w ten sposób może płynąć żywotność gospodarcza.
Filozof Arystoteles powiedział kiedyś, że cnota jest środkiem między dwoma biegunami i że 2% inflacja jest w rzeczywistości środkiem gospodarki. Nie zamieni twoich pieniędzy w makulaturę ani nie zamieni gospodarki w zombie. Nadmiar nie wystarczy, w sam raz.
Być może zastanawiasz się, co się stanie, jeśli ten 2% punkt równowagi zostanie zakłócony? Historia właściwie nauczyła nas dwóch krwawych lekcji. Pierwsza dotyczy inflacji. Do jakiego stopnia w Niemczech osiągnęła okrutną inflację w roku 1923? Rano otrzymałeś pensję, ale po południu możesz nie mieć już pieniędzy na kawałek chleba. To jak żart w tamtych czasach w Niemczech, Niemiec poszedł kupić chleb z workiem pieniędzy, ale po drodze został okradziony. Po zdobyciu worka zbójca wyrzucił pieniądze i zabrał je, ponieważ worek może być w tej chwili cenniejszy niż pieniądze. Jest to typowy przypadek wysokiej inflacji, która może bezpośrednio doprowadzić do całkowitego załamania się całego systemu monetarnego.
Druga skrajność. Jak właśnie wspomnieliśmy, deflacyjny wzrost PKB Japonii w ciągu 30 lat był prawie zerowy i spadł z drugiego na czwarte miejsce na świecie. Jeszcze bardziej przerażające jest to, że cały naród całkowicie zatracił w tym procesie ducha walki, a całe społeczeństwo przepełnione jest przekonaniem, że żaden wysiłek i tak nie przyniesie pożytku. Stopniowo stanie się to prawdą na wzór istnienia i narodowego konsensusu w całym społeczeństwie, obawiającym się postępu i niepowodzeń. Ta rozpacz jest czasami nawet bardziej przerażająca niż bieda.
W tym momencie wszyscy mogą być ciekawi, jaka jest nasza obecna sytuacja? To bardzo subtelne. Z jednej strony CPI oscyluje wokół 0, wieprzowina jest tańsza, a surowce spadają, co wygląda na deflację. Z drugiej strony ceny mieszkań w głównych miastach w dalszym ciągu podlegają korekcie. Miasta pierwszego rzędu są stosunkowo stabilne, ale koszty edukacji i opieki zdrowotnej stają się coraz droższe, co wydaje się powodować inflację strukturalną.
Dlatego niektórzy mówią, że mamy do czynienia ze światem lodu i ognia, a gospodarka wydaje się balansować na linie. Po lewej stronie znajduje się otchłań deflacji, po prawej zaś urwisko inflacji. Musimy utrzymać wysoki poziom równowagi. Jak zatem zwykli ludzie powinni przejść przez ten cykl? Czy powinniśmy oszczędzać pieniądze, czy wydawać je, gdy wystąpi inflacja? Ujmę to w ten sposób: oszczędzanie pieniędzy, gdy jesteś wzdęty, jest jak kupowanie tej kostki lodu na zimę. Wygląda na to, że ta ogromna kostka lodu jest dość cenna, ale w rzeczywistości topi się każdego dnia. Jednak lekkomyślne wydawanie pieniędzy jest jeszcze bardziej głupie, ponieważ możesz kupić stertę śmieci, które szybciej tracą na wartości. Jakie jest prawidłowe podejście? Polega na przekształceniu środków pieniężnych, które wcześniej nie zyskały na wartości, w coś, co może pokonać inflację, co w ekonomii jest powszechnie określane jako środek produkcji.
Należy jednak zauważyć, że nie wszystkie aktywa mogą osiągać wyniki przewyższające inflację i nie wszystkie aktywa można nazwać środkami produkcji. Na przykład domy na przedmieściach lub domy o zachodzie słońca mogą tracić na wartości szybciej niż gotówka, dlatego musisz znaleźć naprawdę rzadkie rzeczy o trwałej wartości.
Co powinniśmy zrobić, jeśli grozi nam deflacja? Gotówka rzeczywiście wygląda dobrze w cyklu deflacyjnym, ale nie można jej powstrzymać. Nie chodzi po prostu o czekanie na królika, ale o mądre i przygotowane czekanie. Kiedy panika osiągnie swój szczyt i dobre rzeczy zostaną sprzedane po niskiej cenie, działaj zdecydowanie, korzystaj z okazji, a czas już nigdy nie nadejdzie. Oto, co powiedział Buffett: Jestem chciwy, gdy inni się boją, i boję się, gdy inni są chciwi.
Niezależnie od tego, czy doświadczasz inflacji, czy deflacji, twoja wartość leży w środkach produkcji, które mogą przewyższać inflację. Kiedy twoje możliwości będą rosły szybciej niż inflacja na zawsze, kiedy nie będziesz się już obawiać niedoboru, naprawdę zrozumiesz, co mówili starożytni: „Mam wszystko w swoich rękach”. Umieszczony w dowolnym czasie i przestrzeni, to mądre powiedzenie. Jeśli więc spojrzymy na to z perspektywy filozoficznej, inflacja i deflacja to różne odpowiedzi i rozwiązania odwiecznego problemu ludzkich prób przechowywania wartości, ale problem polega na tym, że sama wartość stale się zmienia. Wczoraj maszynistki były bardzo popularne, ale dziś zastąpiła je sztuczna inteligencja, więc tym, co naprawdę może przekraczać cykle, nie są pieniądze ani domy, ale zdolność do ciągłego rozwoju. Na tym świecie nie ma idealnego systemu monetarnego, są tylko wieczne gry.
Inflacja jest chorobą przewlekłą, deflacja jest chorobą ostrą, a inflacja na poziomie 2% to najmniej zły wynik i wybór, jaki znalazł ludzkość. Obie szkody są równie ważne, a o ekonomii nauczyliśmy się tak wiele, że jesteśmy bezradni. Zatem istotą bogactwa nie są liczby na koncie, ale to, jakie życie te liczby mogą ci pomóc osiągnąć oraz jaki rodzaj niepowtarzalnego uroku i konkurencyjności te życie mogą ci zapewnić.
Kiedy naprawdę zrozumiesz zasady gry w inflację i deflację, nie będziesz się już martwić zwykłymi wahaniami cen, ponieważ przejrzałeś-tak zwane zjawisko gospodarcze,-tzw. wojnę o bogactwo, która poświęca brak zrozumienia tej epoki i tych, którzy tylko stoją w miejscu i czekają na króliki. Prawdziwy zwycięzca nie jest zdezorientowany ani przestraszony, ponieważ przejrzał już zasady, przekroczył cykl i ruszył do przodu z prędkością światła.